Ciech ma przedwstępną umowę sprzedaży spółki Ciech Żywice za ok. 160 mln zł (opis)
Ciech podpisał z firmą LERG przedwstępną umowę sprzedaży 100 proc. udziałów spółki Ciech Żywice - podała spółka w komunikacie. Wartość transakcji to ok. 160 mln zł
Jak podał Ciech, zamknięcie procesu sprzedaży Ciech Żywice planowane jest w ciągu kilku miesięcy, po spełnieniu przez strony transakcji określonych warunków, w tym uzyskania przez kupującego zgody UOKiK.
"Sposób przyszłego ujęcia transakcji w skonsolidowanych sprawozdaniach finansowych emitenta jest jeszcze przedmiotem analiz i będzie ustalany m.in. z audytorem" - dodano w komunikacie.
Wartość transakcji (równa wartości zbywanego przedsiębiorstwa, czyli z ang. enterprise value, EV) uwzględnia m.in. cenę nabycia udziałów i oznacza mnożnik EV/EBITDA liczony dla ostatnich dwunastu miesięcy w wysokości 7,6.
Przychody Ciech Żywice od klientów zewnętrznych wyniosły ok. 298 mln zł w 2019 roku oraz ok. 266 mln zł w okresie od lipca 2019 roku do końca czerwca 2020 roku. Spółka zatrudnia ok. 240 osób.
Ciech rozpoczął przegląd opcji strategicznych dla segmentu żywicznego jesienią 2019 roku, ogłaszając jednocześnie wydzielenie tej dywizji z Ciech Sarzyna do oddzielnej spółki, co zostało zrealizowane z początkiem 2020 roku.
Sprzedawana spółka zajmuje się produkcją i sprzedażą m.in. żywic epoksydowych (ok. 40 proc. sprzedaży), poliestrowych nasyconych (ok. 10 proc. sprzedaży) i nienasyconych (ok. 50 proc. sprzedaży). Ciech Żywice eksportuje ok. 50 proc. swoich wyrobów, głównie do krajów europejskich.
Kupujący, LERG, to największy polski producent żywic syntetycznych, specjalizujący się w produkcji żywic poliestrowych.
W komunikacie poinformowano, że transakcja ma przyczynić się do uproszczenia i uporządkowania struktury grupy Ciech i ułatwić koncentrację na rozwoju głównych linii biznesowych.
"Zgodnie z naszą strategią chcemy się rozwijać w biznesach, w których mamy mocną pozycję konkurencyjną na międzynarodowym rynku i możliwość skutecznego rozwoju. Zmiany na globalnym rynku żywic w ostatnich latach potwierdzają, że aby skutecznie konkurować ze światowymi i regionalnymi konkurentami wymagana jest odpowiednia skala działania" - powiedział, cytowany w komunikacie prasowym, prezes Ciechu Dawid Jakubowicz.
Doradcą finansowym Ciechu w transakcji był Rothschild & Co, a firmie LERG doradzało Pekao Investment Banking.
(PAP Biznes), #CIEkuc/ ana/