DZIEŃ NA RYNKACH: Kontrakty w USA rosną; banki centralne w centrum uwagi
Futures w USA zwyżkują, podobnie jak notowania na europejskich giełdach. Inwestorzy analizują ostatnie wystąpienie prezesa Fedu oraz najnowsze dane makro z amerykańskiej gospodarki. Dolar osłabia się, a ceny ropy rosną.
Kontrakty na S&P 500 rosną o 0,32 proc., na Dow Jones Industrial zwyżkują o 0,11 proc., a na Nasdaq Comp. zyskują 0,33 proc.
Stratedzy JPMorgan prognozują gwałtowne spadki na Wall Street o około 12 proc. w stosunku do obecnych poziomów w pierwszej połowie 2023 r., w kontekście łagodnej recesji i podwyżek stóp procentowych Rezerwy Federalnej.
"Nie spodziewamy się, aby tegoroczna konstruktywna sytuacja wzrostowa utrzymała się w 2023 roku. Fundamenty gospodarcze prawdopodobnie ulegną pogorszeniu, ponieważ warunki finansowe będą nadal się zacieśniać, a polityka pieniężna stanie się jeszcze bardziej restrykcyjna” - napisano w raporcie.
Inwestorzy analizują przemówienie szefa Feda Jerome'a Powella, w którym powiedział, że Rezerwa Federalna spowolni tempo podwyżek stóp procentowych w USA.
„Jest sens, by złagodzić tempo podwyżek stóp procentowych, gdyż zbliżamy się do poziomu ograniczeń, który wystarczy do obniżenia inflacji" – powiedział.
Powell wskazał, że Fed może pozostać przy restrykcyjnej polityce przez długi czas, zanim zakończy walkę z inflacją.
Kontrakty terminowe na stopę funduszy federalnych wskazują obecnie na 91-proc. prawdopodobieństwo podwyżki stóp procentowych o 50 pb. po posiedzeniu 14 grudnia i 9 proc. szans na wzrost kosztów kredytu o 75 pb. Deflator PCE w USA w październiku wyniósł 6 proc. rdr, wobec 6,3 proc. rdr miesiąc wcześnie, po korekcie z 6,2 proc. i wobec konsensusu na poziomie 6 proc.
„Powell wysłał na rynki wiadomość, że w świetle zacieśnienia, które już zostało dokonane, jest teraz bardziej skoncentrowany na perspektywach wzrostu PKB i sytuacji rynku pracy, niż na obniżeniu inflacji do 2 proc.” – powiedział Chris Senyek, główny strateg inwestycyjny w Wolfe Research.
Akcje detalisty obuwia Designer Brands spadają o 12 proc. przed sesją po tym, jak firmie nie udało się przebić najniższych szacunków zysku na akcję za ostatni kwartał.
Snowflake zniżkuje o 2 proc. w handlu przedsesyjnym po tym, jak dostawca oprogramowania do obsługi danych opublikował ostrożną prognozę przychodów.
Dollar General spada o 6,5 proc. w handlu przedsesyjnym po tym, jak sieć dyskontów obniżyła swoją roczną prognozę z powodu wyższych kosztów.
W środę Dow Jones Industrial na zamknięciu wzrósł o 2,18 proc., do 34.589,77 pkt. S&P 500 na koniec dnia zyskał 3,09 proc. i wyniósł 4.080,11 pkt. Nasdaq Composite zwyżkował 4,41 proc. i zamknął sesję na poziomie 11.468,00 pkt.
Indeks VIX, miara oczekiwanej zmienności i instrument oceny sentymentu, zniżkuje do 20,50 pkt.
W Europie indeks Euro Stoxx 50 rośnie o 0,74 proc., niemiecki DAX zwyżkuje o 0,94 proc., francuski CAC 40 idzie w górę 0,35 proc., a brytyjski FTSE 100 zyskuje 0,13 proc.
Benchmarkowy indeks Europe Stoxx 600 rośnie o 1,07 proc.
Heineken rośnie o 4 proc. Spółka potwierdziła swoje prognozy i wskazała na większe oszczędności w kosztach w 2023 r.
Credit Suisse traci 3 proc. Walory spółki spadają od 13 sesji. Firma ostrzegła o możliwej stracie w IV kw.
Dolar osłabia się o 0,72 proc. wobec koszyka walut do 105,77 pkt.
Eurodolar umacnia się o 0,73 proc. do 1,0481.
Kwotowanie USD/JPY spada o 2,32 proc. do 136,18.
Kurs funta zwyżkuje o 1,33 proc. wobec dolara do 1,2218.
Rentowność 10-letnich UST spada o 2 pb. do 3,58 proc. Dochodowość 30-letnich spada o 6 pb. do 3,67 proc.
Spread między dwuletnimi a dziesięcioletnimi UST wynosi -75 pb. Spread między amerykańskimi obligacjami 3-miesięcznymi, a 10-letnimi wynosi obecnie -75 pb.
Z kolei dochodowość 10-letnich niemieckich bundów spada o 11 pb. do 1,82 proc.
Na rynku ropy kontrakty na WTI na styczeń są wyceniane po 81,83 USD za baryłkę, po wzroście o 1,6 proc., a lutowe futures na Brent zwyżkują o 1,41 proc. do 88,18 USD/b.
Liczba osób ubiegających się po raz pierwszy o zasiłek dla bezrobotnych w ubiegłym tygodniu w USA wyniosła 225 tys. Oczekiwano 235 tys. wobec 241 tys. poprzednio, po korekcie z 240 tys.
Rynki oceniają też ostatnie doniesienia z Chin. Agencja Reutera podała w czwartek, powołując się na źródła, że Chiny mają ogłosić złagodzenie restrykcji wobec pandemii COVID-19 w najbliższych dniach i ograniczenie masowych testów. Zmiany w polityce pandemicznej mają nastąpić po serii protestów przeciwko surowym restrykcjom i lockdownom.
Odpowiedzialna za walkę z pandemią wicepremier Chin Sun Chunlan powiedziała, że wysiłki Chin w walce z koronawirusem wkraczają w nową fazę wraz z osłabieniem wariantu Omikron i zaszczepieniem większej liczby mieszkańców Chin.
„Jeśli zobaczymy, że środki antycovidowe w Chinach stają się coraz łagodniejsze, byłby to dobry znak dla globalnej aktywności gospodarczej” - powiedział Bert Colijn, starszy ekonomista strefy euro w ING.
Indeks PMI, określający koniunkturę w strefie euro wyniósł w listopadzie 47,1 pkt. wobec 46,4 pkt. na koniec poprzedniego miesiąca - podano w II wyliczeniu. Wstępnie szacowano 47,3 pkt.
„Indeks PMI sygnalizuje oczekiwane ograniczenie intensywności kryzysu produkcyjnego w strefie euro w listopadzie, co wzmocni nadzieje, że region może nie stanąć w obliczu zimowego spowolnienia tak dotkliwego, jak wielu wcześniej przewidywało” – powiedział główny ekonomista S&P Global Business Chris Williamson. (PAP Biznes)
kkr/ ana/