DZIEŃ NA GPW: Na WIG20 trwa trend boczny; inwestorzy czekają na opinię TSUE
Słabsze od oczekiwań dane o CPI z USA nie wpłynęły znacząco na rynki i wydaje się, że taki odczyt mógł już zostać zdyskontowany - uważa Michał Krajczewski z BM BNP Paribas. W kolejnych dniach inwestorzy będą czekać na decyzję TSUE i to te informacje mogą spowodować wybicie z trwającego od stycznia trendu bocznego - dodał.
"Rynek od kilku dni czekał na dane o CPI z USA, które okazały się wyższe od oczekiwań. Inwestorzy jednak za bardzo się tymi danymi nie przejęli, gdyż wpływ głównych komponentów inflacyjnych zbytnio się nie zmienił, a duży udział we wzrośnie inflacji mają czynsze, które reagują z opóźnieniem na to, co dzieje się na rynku nieruchomości. Ceny wynajmu od dłuższego już czasu spadają i rynek słusznie oczekuje, że ten komponent, który dotychczas podbijał inflację, w dalszej części roku będzie ją obniżał" - powiedział PAP Biznes kierownik zespołu analiz i doradztwa inwestycyjnego BM BNP Paribas Michał Krajczewski.
Ceny konsumpcyjne (CPI - consumer price index) w USA w styczniu wzrosły o 6,4 proc. w ujęciu rdr, a mdm wzrosły o 0,5 proc. - podał amerykański Departament Pracy w komunikacie. Oczekiwano +6,2 proc. rdr i +0,5 proc. mdm.
Inflacja bazowa, czyli wskaźnik, który nie uwzględnia cen paliw i żywności, wzrosła o 0,4 proc. mdm i 5,6 proc. rdr. Oczekiwano +0,4 proc. mdm i +5,5 proc. rdr.
"Moim zdaniem dużo nowych wiadomości ten raport zatem nie wniósł, a przed marcowym posiedzeniem Fed poznamy jeszcze jedne dane o CPI oraz kolejne dane z rynku pracy. Patrząc na główne indeksy z USA, które w ostatnim czasie zachowywały się nieco słabiej, można powiedzieć, że rynek te dzisiejsze słabsze dane o CPI zdyskontował. Wydaje się zatem, że ich wpływ na kolejnych sesjach będzie ograniczony" – dodał analityk.
Odnosząc się do krajowego rynku akcji, analityk wskazał, że korekta w postaci trendu bocznego postępuje i czekamy na mocniejsze wybicie.
"Katalizatorem do większej zmienności może być opinia rzecznika TSUE odnośnie odsetek za kredyty walutowe, którą poznamy w najbliższy czwartek. W przypadku negatywnej dla banków decyzji, jej wpływ na rynek może być analogiczny, choć trudno powiedzieć jak mocno taki scenariusz już rynek zdyskontował. Jeśli jednak decyzja byłaby bardziej pozytywna dla banków, co jest mniej prawdopodobne, to można byłoby oczekiwać mocniejszej reakcji i w takim przypadku obecna korekta mogłaby ulec zakończeniu" – wskazał ekspert z BM BNP Paribas.
16 lutego br. znana ma być opinia rzecznika generalnego TSUE w rozprawie dotyczącej prawa banku do wynagrodzenia za bezumowne korzystanie z kapitału po unieważnieniu umowy hipotecznego kredytu walutowego.
Ok. godz. 16.10 WIG20 rośnie o 0,24 proc. do 1.858 pkt., a WIG idzie w górę o 0,27 proc. do 60.230 pkt. Z indeksów małych i średnich spółek sWIG80 znajduje się na poziomie odniesienia, a mWIG40 idzie w górę o 0,4 proc.
Obroty na szerokim rynku są małe i wynoszą 0,56 mld zł, a z tego 0,44 mld przypada na spółki z WIG20.
W Europie na głównych rynkach panują mieszane nastroje. DAX rośnie o 0,25 proc., CAC40 idzie w górę o 0,34 proc., a brytyjski FTSE250 znajduje się na 0,1 proc. minusie.
Indeks S&P500 rośnie o 0,15 proc.
W ujęciu sektorowym na GPW rośnie 5 z 15 indeksów. Najmocniejsze są WIG-Media (+1,2 proc.) oraz WIG-Banki (+1,1 proc.), a największe spadki notują WIG-Gry (-1,2 proc.) oraz WIG-Motoryzacja (-0,9 proc.).
W WIG20 w gronie liderów wzrostów są akcje JSW (+1,3 proc. do 54,4 zł), którego kurs próbuje wrócić ponad pokonane techniczne wsparcie znajdujące się w okolicach 55 zł za akcję.
W porównaniu do początku sesji poprawił się sentyment do największych pod względem kapitalizacji banków, których kursy rosną w zakresie 0,3-2,3 proc. Liderem jest mBank (+2,3 proc. do 320 zł), którego kurs testuje górne ograniczenie budującego się od drugiej połowy stycznia ’23 trendu bocznego.
Jak podał Narodowy Bank Polski zysk netto sektora bankowego w okresie styczeń-grudzień 2022 roku wyniósł 13,1 mld zł, co oznacza wzrost rok do roku o 116,2 proc.
Przez większość sesji na niewielkim plusie był notowany PKN Orlen, jednak po godzinie 14.30 jego kurs się cofnął i zniżkuje o 0,2 proc. Grupa PKN Orlen potwierdziła odkrycie dodatkowych 500 mln m sześc. gazu ziemnego w złożu Jastrzębiec w okolicach Biłgoraja. Tym samym zasoby wydobywalne złoża wzrosły do 700 mln m sześc.
W gronie blue chipów najsłabiej w tej fazie sesji zachowują się walory CD Projekt (-2,3 proc.), których kurs po wybiciu górą ze średnioterminowej konsolidacji, co miało miejsce na przełomie miesiąca, ma problemy z kontynuacją wzrostów.
W gronie najsłabszych składników WIG20 są również akcje Kruka (-1,3 proc.) oraz CCC (-1 proc.), którego kurs zbliża się do średnioterminowych minimów z września i października ’22.
W mWIG40 w tej fazie wtorkowych notowań najmocniej rośnie kurs Asbisu (+4,2 proc.) i przy zwiększonych obrotach wybija się górą z kilkudniowego trendu bocznego.
W gronie liderów są również Bank Millennium (+3,7 proc.) oraz 11 bit studios (+3,3 proc.).
W poniedziałek po sesji Bank Millennium poinformował, iż zawarł umowę sprzedaży za około 500 mln zł 80 proc. udziałów Millennium Financial Services spółkom ubezpieczeniowym Europa, będącymi częścią Grupy Talanx, jednego z największych europejskich ubezpieczycieli. Przez 10 lat bank będzie oferował ich ubezpieczenia na zasadach wyłączności.
Po spadkach z pierwszych godzin sesji w tej fazie wtorkowych notowań w okolicach poziomu odniesienia na poziomie 51 zł notowany jest Ciech, dla którego analityk Erste Group Jakub Szkopek podwyższył rekomendację do "kupuj" z "trzymaj". Cena docelowa została wyznaczona na 57 zł.
Najsłabiej w mWIG40 zachowują się walory Grupy Azoty (-2,3 proc.), jednak ich kurs pozostaje w okolicach dolnego ograniczenia kilkutygodniowego trendu bocznego.
W gronie najmocniej zniżkujących składników mWIG40 są również akcje ZE PAK i Banku Handlowego, które idą w dół po ok. 1,7 proc.
Na 0,6 proc. minusie notowany jest natomiast Mercator Medical, którego kurs wzrósł znacząco na sesji z ubiegłego piątku.
Jak oceniła Monika Żyznowska, wiceprezes Mercator Medical, podczas wtorkowej wideokonferencji, na rynku rękawic nadal zauważalna jest duża nadpodaż, a światowy rynek nie ustabilizuje się w tym roku. Wiceprezes poinformowała, że widoczne są jednak pierwsze sygnały zwyżkowego trendu cenowego.
Na niewielkim ok. 0,5 proc. minusie notowany jest natomiast Tauron, który szacuje, że suma odpisów do przekazania na Fundusz Wypłaty Różnicy Cen w 2023 roku wyniesie od 1,0 mld zł do 1,3 mld zł.
W sWIG80 liderem wzrostów jest Sanok (+5,7 proc.), którego kurs testuje 5-cio miesięczne maksima.
W gronie liderów wzrostów w tym segmencie rynku są również ATM Grupa oraz Scope Fluidics, których kursy zwyżkują po ok. 3,4-3,8 proc.
Po drugiej stronie tabeli notowań z sWIG80 są walory Enter Air (-4,1 proc.), a wyraźnie w dół idą także walory Arctic Paper (-2,9 proc.) oraz Lubawy (-2,1 proc.). Dla Lubawy jest to pierwsza spadkowa sesja po czterech dniach mocnych wzrostów pod rząd, w czasie których kurs tych akcji ustanowił 5-cio miesięczne maksima.
Na szerokim rynku skalę wzrostów z pierwszych godzin sesji wyraźnie zmniejszył Wojas (+2,7 proc. do 7,68 zł)., którego kurs ok. 11.00 testował okolice 8,9 zł.
Wojas miał w styczniu 2023 roku 29,9 mln zł skonsolidowanych przychodów ze sprzedaży, co oznacza wzrost rdr o 96,6 proc. Skonsolidowane przychody Wojasa ze sprzedaży detalicznej w styczniu 2023 roku wyniosły 18 mln zł i były wyższe o 40,3 proc. od przychodów osiągniętych w styczniu 2022 roku. (PAP Biznes)
mt/ gor/