DZIEŃ NA RYNKACH: Futures w USA spadają; na rynkach obawy o banki
Kontrakty w USA zniżkują, podobnie jak notowania na europejskich giełdach. Inwestorzy nadal obawiają się o kondycję sektora bankowego, pomimo działań podjętych przez instytucje rządowe, mających zapewnić dodatkową płynność dla kredytodawców. Rentowności obligacji mocno zniżkują.
Kontrakty na S&P 500 spadają o 0,55 proc., na Dow Jones Industrial zniżkują o 0,66 proc., a na Nasdaq Comp. spadają o 0,23 proc.
Strateg Bank of America Michael Hartnett powiedział, że inwestorzy powinni sprzedawać aktywa podczas każdego rajdu na rynkach akcji, ponieważ przepływy funduszy nie odzwierciedlają jeszcze wystarczająco obaw o zbliżającą się recesję.
„Nie spodziewamy się kryzysu finansowego na pełną skalę, ale nie należy lekceważyć obecnej dynamiki rynkowej. Warunki finansowe najprawdopodobniej jeszcze się zaostrzą, co zwiększa ryzyko recesji. Dlatego opowiadamy się za defensywną pozycją w odniesieniu do ryzykownych aktywów i taktycznie ostrożną postawą wobec sektora bankowego, mimo że konstruktywne argumenty dla banków pozostają nienaruszone w perspektywie średnio i długoterminowej” – powiedział Karsten Junius, główny ekonomista w Bank Safra Sarasin.
Kalifornijski First Republic Bank spada o 19 proc. w handlu przedsesyjnym, po wzroście w czwartek o 10 proc. Bloomberg podał w czwartek, że rząd USA stara się stworzyć plan naprawczy dla kalifornijskiego banku First Republic i chce zaangażować w pomoc największe banki w kraju. Według nieoficjalnych informacji wsparcie bazy depozytów First Republic ma wynieść 30 mld USD.
"Działania dużych banków amerykańskich, aby wkroczyć i pomóc First Republic, są również postrzegane jako posunięcie mające na celu uspokojenie inwestorów i powstrzymanie efektu domina. Jednak nadal jest wiele pytań. Inwestorzy są naprawdę zaniepokojeni tym, w jaki sposób odejście od ery taniego pieniądza na rzecz wyższych stóp procentowych wpływa na sektor finansowy, ponieważ jasne jest, że istnieją pęknięcia na rynku finansowym” – powiedziała Danni Hewson, dyrektorka ds. analizy finansowej w AJ Bell.
Akcje FedEx rosną o 11,5 proc. przed sesją po tym, jak firma opublikowała wyniki kwartalne, które przebiły oczekiwania analityków. Spółka podniosła również swoje całoroczne prognozy zysków.
Notowania Nvidii rosną o 1,5 proc. przed sesją po tym, jak Morgan Stanley podniósł rekomendację dla akcji spółki do „przeważaj” z „równoważ”.
Uczestnicy rynku mogą też w piątek zmierzyć się z podwyższoną zmiennością z powodu "potrójnych wiedźm", gdy wygasają kontrakty na opcje na akcje, opcje na indeksy i przyszłe opcje.
W czwartek Dow Jones Industrial na zamknięciu zwyżkował 1,17 proc. i wyniósł 32.246,55 pkt. S&P 500 na koniec dnia wzrósł o 1,76 proc. i wyniósł 3.960,28 pkt. Nasdaq Composite wzrósł o 2,48 proc. i zamknął sesję na poziomie 11.717,28 pkt.
Indeks VIX, miara oczekiwanej zmienności i instrument oceny sentymentu, zwyżkuje do 24,66 pkt.
W Europie indeks Euro Stoxx 50 spada o 0,7 proc., niemiecki DAX zniżkuje o 0,72 proc., francuski CAC 40 idzie w dół o 0,85 proc., a brytyjski FTSE 100 traci 0,5 proc.
Benchmarkowy indeks Europe Stoxx 600 spada o 0,6 proc.
Wskaźnik Stoxx 600 Banks w tym tygodniu spadł do tej pory o 10 proc. To najmocniejszy tygodniowy spadek wskaźnika od marca 2022 r.
Credit Suisse spada o 12 proc. Źródła Bloomberga podały, że CS i UBS Group są przeciwne pomysłowi przymusowej fuzji tych instytucji, a UBS woli skupić się na realizacji własnej strategii i jest niechętny do podejmowania ryzyka związanego z Credit Suisse. Wcześniej media podały, że Credit Suisse pożyczy do 50 miliardów franków od banku centralnego Szwajcarii.
SocGen rośnie o 2 proc. po podwyższeniu rekomendacji dla akcji spółki do „kupuj" z „trzymaj” przez analityków HSBC.
Dolar osłabia się o 0,16 proc. wobec koszyka walut do 104,26 pkt.
Eurodolar umacnia się o 0,07 proc. do 1,0613.
Kwotowanie USD/JPY spada o 1,11 proc. do 132,22.
Kurs funta zwyżkuje o 0,16 proc. wobec dolara do 1,2128.
Rentowność 10-letnich UST spada o 12 pb. do 3,45 proc. Dochodowość 30-letnich spada o 8 pb. do 3,62 proc.
Spread między dwuletnimi a dziesięcioletnimi UST wynosi -61 pb. Spread między amerykańskimi obligacjami 3-miesięcznymi a 10-letnimi wynosi obecnie -123 pb.
Z kolei dochodowość 10-letnich niemieckich bundów spada o 13 pb. do 2,16 proc.
Na rynku ropy kontrakty na WTI na kwiecień są wyceniane po 68,13 USD za baryłkę, po spadku o 0,33 proc., a majowe futures na Brent zniżkują o 0,61 proc. do 74,24 USD/b.
Rzecznik EBC podał, że Rada Nadzorcza Europejskiego Banku Centralnego odbyła w piątek spotkanie w celu omówienia ostatnich wydarzeń w sektorze bankowym.
Inwestorzy analizują decyzję EBC. W czwartek Rada Prezesów EBC podniosła stopę podstawowych operacji refinansujących, kredytu i depozytu o 50 pb. do odpowiednio: 3,50 proc., 3,75 proc. i 3,00 proc.
Kontrakty terminowe na stopę funduszy federalnych USA wskazują na 84-proc. prawdopodobieństwo podwyżki stóp proc. o 25 pb. po posiedzeniu Fedu 21-22 marca.
BlackRock Investment Institute nie spodziewa się, że pęknięcia w sektorze finansowym powstrzymają banki centralne przed dalszym podnoszeniem stóp procentowych w celu powstrzymania inflacji.
„Fakt, że Fed był bardzo proaktywny, jeśli chodzi o zapewnienie płynności, jest potencjalnie użyteczny i przynajmniej w krótkim okresie ustabilizuje sytuację. Jest to potencjalnie bardziej stabilne otoczenie, ponieważ wydaje się, że przekroczyliśmy punkt krytyczny i sytuacja powinna się nieco unormować” - powiedział Guillaume Paillat, zarządzający portfelem wielu aktywów w Aviva Investors. (PAP Biznes)
kkr/ osz/