Trwa publiczna oferta akcji spółki Polkon specjalizującej się w segmencie budownictwa modułowego. Firma planuje pozyskać 2 mln zł w dwóch transzach, a dziś rozpocznie się otwarta kapania crowdfundingowa.
Polkon prowadzi emisję akcji na platformie CrowdConnect. Została ona podzielona na dwie transze, gdzie jedna z nich została skierowana do dużych inwestorów, natomiast dzisiaj startuje ta przeznaczona dla inwestorów indywidualnych.
Polkon działa w segmencie budownictwa modułowego. W swoim portfolio produktowym oferuje zarówno mikro jak i makroapartamenty oraz kontenery specjalnego przeznaczenia np. w celach gastronomicznych. Spółka planuje pozyskać w kampanii 2 mln zł, a pozyskane środki zostaną przeznaczone m.in. na zakup dźwigu hydraulicznego HDS oraz zakup sprzętu bezpośrednio produkcyjnego oraz oprogramowania do wizualizacji i tworzenia projektów graficznych. Docelowo spółka planuje zadebiutować na NewConnect do końca 2020 roku.
„Polkon to ciekawa spółka, która działa w dynamicznie rozwijającej się branży budownictwa modułowego. Czynnikami wzrostu są przede wszystkim sprzyjające otoczenie prawne i infrastrukturalne. Zwiększenie popytu w tym segmencie potwierdzają ceny domów w krajach Europy Zachodniej, które w ostatnich latach dynamicznie rosną. Ofertę akcji Polkon postanowiliśmy podzielić na dwie transze, każda po ok. 1 mln zł” - komentuje Paweł Śliwiński, prezes zarządu Grupy INC.
Zobacz także: Grupa INC wystartowała z ofertą publiczną akcji Polkon
Model biznesowy spółki Polkon
Polkon prowadzi działalność w obszarze budownictwa modułowego od 2010 roku. W swojej ofercie posiada domy jednorodzinne, mikro oraz makroapartamenty, które są tworzone z kontenerów. Dodatkowo, w portfolio produktowym znajdują się również kontenery specjalnego przeznaczenia, wykorzystywane m.in. w celach biurowych czy socjalnych. Spółka nawiązała współpracę z firmą IKEA, która jest odpowiedzialna za wyposażenie mikro i makroapartamentów oferowanych przez polskiego producenta.
Początkowo działalność spółki skupiała się na produkcji kontenerów wykorzystywanych na placach budowy. W 2019 roku zdecydowano o zmianie strategii. Aktualnie Polkon skupia się zarówno na wynajmowaniu kontenerów jak i produkcji oraz sprzedaży ich m.in. w budownictwie modułowym czy gastronomii lub handlu.
„Działalność operacyjna Emitenta opiera się o dwie nogi biznesowe – wynajem kontenerów oraz produkcję i sprzedaż kontenerów – znajdujących zastosowanie w budownictwie modułowym oraz innych gałęziach gospodarki tj. sporcie, budownictwie, handlu, czy gastronomii (kontenery specjalnego przeznaczenia). Początkowo w swojej działalności Spółka koncentrowała się na produkcji kontenerów biurowych i sanitarnosocjalnych mających zastosowanie głównie w ośrodkach sportowych i na placach budowy, jednakże od 2019 roku Spółka stopniowo zmienia profil działalności” - czytamy w dokumencie ofertowym.
Spółka w 2018 roku sprzedała 60 kontenerów, natomiast w 2019 roku blisko 160. Oprócz oferty skierowanej do podmiotów gospodarczych, Polkon ma również gotowe portfolio dla klientów indywidualnych. Oferowane również domki jednorodzinne czy mikro lub makroapartamenty.
Segment budownictwa modułowego, w którym specjalizuje się Polkon, cieszy się coraz większą popularnością w Europie Zachodniej. Aktualnie produkty są sprzedawane w Polsce i Niemczech. Dodatkowo trwają rozmowy z partnerami z Hiszpanii, Portugalii, Wielkiej Brytanii i Skandynawii. Według raportu „Roland Berger Prefabricated Housing Market” ceny takich domów mają wzrosnąć o 25% w latach 2014-2022.
Budowa domu modułowego według założeń polskiej spółki trwa od 8 do 10 tygodni. Jest to zdecydowanie krótszy czas w porównaniu do firm konkurencyjnych, które potrzebują od 12 do 16 tygodni na realizację projektów o podobnej skali.
Oferowane akcje i cele emisji
Emisja akcji spółki Polkon została podzielona na dwie transze. Pierwsza z nich rozpoczęła się 15 lipca i została zakończona wczoraj. W jej ramach zaoferowano do 170 tys. sztuk akcji serii D. Natomiast druga transza potrwa do 15 września, a w jej ramach inwestorzy indywidualni otrzymają do 169 841 sztuk akcji serii D.
Pozyskanie 2 mln zł umożliwi spółce realizację 3 wyznaczonych celów. Pierwszym z nich będzie zakup dźwigu hydraulicznego HDS, na który zostanie przeznaczona kwota w wysokości 667 tys. zł. Kolejnym założeniem jest zakup sprzętu bezpośrednio produkcyjnego oraz oprogramowania do wizualizacji i tworzenia projektów graficznych. Ostatnim celem będzie zwiększenie stanów magazynowych, na które zostanie przeznaczona kwota 666 tys. zł.
Spółka zastrzegła w dokumencie ofertowym, że „cele emisyjne mogą ulec zmianie w zakresie kwot i terminów ich realizacji, w przypadku jeżeli Emitent uzna, że realizacja innych celów emisyjnych przyczyni się w lepszy sposób do rozwoju jego działalności”.
Strategia rozwoju Polkon
Polkon w swojej strategii rozwoju stawia na 4 cele. Pierwszym z nich jest rozwój mikro i makroapartamentów poprzez wzbogacenie ich wyposażenia o m.in. solarne systemy grzewcze czy instalacje elektryczne. Kolejnym jest usprawnienie procesu produkcyjnego poprzez zakup nowego sprzętu. Również w tym celu spółka planuje zwiększyć liczbę zatrudnionych pracowników.
„Głównymi celami operacyjnymi, które mają zostać zrealizowane w 2020 roku, są zwiększenie mocy produkcyjnych oraz finalizacja negocjacji dotyczących współpracy z podmiotami oferującymi innowacyjne rozwiązania w zakresie budownictwa” - napisano w dokumencie ofertowym.
W swojej strategii spółka skupi się również na zwiększaniu ekspozycji i wolumenu sprzedaży na rynkach zagranicznych. Realizacja tego celu jest możliwa dzięki podjęciu współpracy z Polską Agencją Inwestycji i Handlu. W planach Polkon ma również stworzenie BIO-kontenera, gdzie zamiast stalowych ram będą stosowane drewniane.
Dane finansowe i kapitalizacja spółki
Spółka w dokumencie ofertowym zamieściła informację o wysokości przychodów zarówno z 2018 roku jak i 2019 roku. W 2018 roku wyniosły one 6,2 mln zł, natomiast w zeszłym roku 6,9 mln. Według wstępnych prognoz spółka zakłada osiągnięcie przychodów w 2020 roku na poziomie 8,4 mln zł.
Według danych podanych przez spółkę, w pierwszym półroczu 2020 roku przychody osiągnęły już 3,8 mln zł, czyli o 500 tys. zł więcej niż w analogicznym okresie zeszłego roku. Warto zaznaczyć, że wyniki udało się osiągnąć pomimo wybuchu pandemii. Spółka obsługiwała dotychczasowe zamówienia oraz realizowała na bieżąco nowe.
„Popyt na kontenery spełniające liczne potrzeby systematycznie wzrasta, co jest widoczne w ilości zamówień przyjętych do realizacji przez Emitenta w roku 2020. Na dzień sporządzenia niniejszego dokumentu łączna wielkość przyjętych do realizacji zamówień przez Emitenta w 2020 wynosi 140 kontenerów (w całym roku 2019 wyprodukowano i sprzedano ich 159)” - podkreślono w dokumencie ofertowym.
Wycena po emisji akcji wyniesie 8,3 mln zł. Spółka planuje do końca 2020 roku zadebiutować na NewConnect.
