Globalne fundusze prywatne dostępne dla polskich inwestorów indywidualnych. Revolut udostępnia inwestycje w gigantów private equity
Revolut udostępnia swoim klientom w Polsce możliwość inwestowania w fundusze rynku prywatnego (Private Markets), oferujące ekspozycję na private equity, dług prywatny oraz infrastrukturę prywatną. Oferta powstała we współpracy z czterema globalnymi zarządzającymi aktywami: Apollo, Ares, Hamilton Lane i Partners Group.
Nowa oferta skierowana jest do doświadczonych inwestorów długoterminowych i ma umożliwić dywersyfikację portfela poprzez fundusze zarządzane przez wymienione instytucje. Dotychczas inwestycje tego typu były dostępne głównie dla inwestorów instytucjonalnych ze względu na wysokie minimalne kwoty wejścia, często przekraczające 100 tys. euro, oraz specyfikę rozliczeń i zarządzania kapitałem.
Revolut obniża barierę wejścia
Rynki prywatne są wykorzystywane przez inwestorów instytucjonalnych dążących do osiągnięcia długoterminowego wzrostu i większej dywersyfikacji portfela. Jednak wysokie wymagania dotyczące minimalnej kwoty inwestycji (często przekraczające 100 000 EUR), skomplikowana rachunkowość oraz nieprzewidywalne wezwania do spłaty kapitału (capital calls) sprawiały, że te wysokodochodowe klasy aktywów były wcześniej niedostępne dla większości inwestorów indywidualnych, z wyjątkiem tych najzamożniejszych.
Revolut zapowiedział, że zmienia ten stan rzeczy, istotnie obniżając progi wejścia i niwelując lukę między strategiami instytucjonalnymi a codziennymi portfelami inwestorów indywidualnych. Warto jednak mieć na uwadze, że obowiązują opłaty, takie jak za zarządzanie funduszami i prowizje za wyniki.
Inwestycje długoterminowe w rynek prywatny
Jak podkreślił Revolut, fundusze oferowane na platformie będą dostępne w ramach unijnej struktury ELTIF 2.0 (Europejski Długoterminowy Fundusz Inwestycyjny). Rozwiązanie to umożliwia inwestowanie poprzez fundusze typu evergreen, które angażują kapitał od początku funkcjonowania inwestycji, jednocześnie oferując okresowe okna płynności. Spółka zaznacza jednak, że fundusze pozostają z natury niepłynne, odkup jednostek nie jest gwarantowany i inwestycje są przeznaczone dla osób z wieloletnim horyzontem inwestycyjnym.
Revolut wskazał, że Apollo, Ares, Hamilton Lane i Partners Group zarządzają łącznie aktywami o wartości ponad 2,8 bln USD. Każdy fundusz dostępny na platformie ma przechodzić ocenę wewnętrznego zespołu ds. selekcji funduszy Revoluta, obejmującą analizę strategii inwestycyjnej, historii wyników, odporności operacyjnej oraz zachowania w różnych fazach cyklu rynkowego.
"Brakująca klasa aktywów"
"Rynki prywatne przez długi czas były brakującą klasą aktywów w portfelu przeciętnego inwestora – nie z powodu braku zainteresowania, ale z powodu braku dostępu. Nawiązując współpracę z gigantami takimi jak Apollo, Ares, Hamilton Lane i Partners Group, Revolut całkowicie zmienia tę dynamikę" – powiedział Head of Wealth and Trading (EEA) w Revolut Rolandas Juteika, cytowany w komunikacie.
Jak dodał, celem nie jest jedynie obniżenie progów wejścia, ale umożliwienie użytkownikom budowy bardziej zdywersyfikowanych i długoterminowych portfeli inwestycyjnych. Dostępność poszczególnych funduszy zależy od jurysdykcji, a użytkownicy mogą sprawdzić w aplikacji Revolut, które produkty inwestycyjne są dostępne na ich rynku.
Revolut obsługuje obecnie 75 mln klientów na świecie, w tym ponad 5,5 mln w Polsce. Poza funduszami rynku prywatnego aplikacja oferuje również dostęp m.in. do akcji z USA i Europejskiego Obszaru Gospodarczego, funduszy ETF, funduszy rynku pieniężnego, obligacji, robo-doradcy oraz kontraktów CFD.
