Najlepsze fundusze inwestycyjne pierwszej połowy 2019 roku

 Publiczna oferta obligacji PCC Rokita

Funduszowe hity pierwszej połowy 2019 - spółki wzrostowe, akcje rosyjskie i złoto

W I półroczu tego roku najbardziej dały zarobić fundusze inwestujące w spółki wzrostowe i małe firmy (tzw. "MiSie"), spółki rosyjskie i złoto. Na tle konkurencji świetnie wypadły fundusze Skarbiec TFI.

I półrocze 2019 roku nie było takie złe na rynku inwestycyjnym. Co prawda duże spółki przestały ciągnąć indeksy w górę (WIG20 urósł o 3,4%), ale generalnie na giełdzie tragedii nie było (WIG urósł o około 5%) głównie dzięki małym i średnim spółkom, tak zwanym "MiSiom" (sWIG80 poszedł w górę o blisko 13%!). Na giełdach światowych po tąpnięciu z IV kwartału 2018 roku nie pozostał ślad, a spółki technologiczne znów zyskiwały na wycenie.

Spółki wzrostowe, rosyjskie i złoto – to dało zarobić w I półroczu

Widać te trendy oczywiście po wynikach polskich funduszy inwestycyjnych. W I połowie 2019 roku najlepszą stopę zwrotu pokazał Skarbiec Spółek Wzrostowych (+41,2%), który lokuje środki klientów w firmy z sektora growth z całego świata. Są to przeważnie spółki technologiczne. Ten fundusz ma też w portfelu sporo akcji producentów gier, np. CD PROJEKT RED jest największą pozycją (5,2% udziału w portfelu), a Take Two Interactive też niemałą (3,9% udziału).

Kolejne miejsca na podium w zestawieniu za I półrocze zajęły inne fundusze ze stajni Skarbiec TFI. Chodzi o Skarbiec Top Brands – który inwestuje w najbardziej rozpoznawalne marki – oraz Skarbiec Globalny Małych i Średnich Spółek. Fundusze te „wykręciły”, odpowiednio, 25,9% oraz 24,8%. Jest to dość ciekawa informacja dla akcjonariuszy Skarbiec TFI – dobre wyniki z przeszłości powinny przyciągać kapitał w kolejnych miesiącach. A im więcej aktywów w zarządzaniu, tym większe przychody TFI.

Warto zwrócić uwagę, że dalsze miejsca w pierwszej dziesiątce okupują fundusze akcji rosyjskich (Investor Rosja) czy fundusze inwestujące w złoto (Superfund Gold Future) i spółki działające na rynku złota (PKO Akcji Rynku Złota). Jest to rzecz dawno nie widziana. Rynek rosyjski przez wiele lat, od momentu wejścia „zielonych ludzików” na ukraiński Krym, pozostawał w niełasce inwestorów. Jeszcze dłużej, bo od 2012 roku, na bocznicy rynków kapitałowych tkwiło złoto i złote spółki.

10 najlepszych funduszy I połowy 2019 roku

 12m36m60m6m
Skarbiec Spółek Wzrostowych (Skarbiec FIO)14,90%110,60%103,30%41,20%
Skarbiec Top Brands (Skarbiec FIO)3,10%80,40%74,20%25,90%
Skarbiec Globalny Małych i Średnich Spółek (Skarbiec FIO)3,70%74,60%-24,80%
Investor Rosja (Investor SFIO)18,90%36,60%16,90%24,10%
Investor Nowych Technologii (Investor SFIO)0,70%80,50%87,20%23,10%
PKO Akcji Rynku Złota (Parasolowy FIO)17,30%-11,00%-22,40%
Superfund Goldfuture (Superfund SFIO)2,80%-9,90%-14,30%21,80%
Allianz Małych Spółek Europejskich (Allianz SFIO)-3,70%--21,60%
Caspar Akcji Europejskich (Caspar Parasolowy FIO)-1,90%73,80%-21,50%
Allianz Europe Equity Growth Select (Allianz SFIO)0,00%11,10%-20,40%

Źródło: Analizy.pl

Zobacz także: Polskie fundusze powoli wyjmują głowę z piasku

II kwartał to trend wzrostowy na europejskich akcjach

W II kwartale sytuacja wyglądała podobnie, jak w całym I półroczu. Na topie były spółki wzrostowe, spółki rosyjskie i złoto. Zestawienie za II kwartał wygrał Skarbiec Spółek Wzrostowych (+13,6%), który wyprzedził fundusz Investor Rosja (+10,4%) oraz złoty fundusz Superfund Goldfuture (+9,7%).

Warto zwrócić uwagę, że blisko czołówki znalazły się fundusze, które przyjmują znaczną ekspozycję na europejski rynek akcji. Chodzi o AXA Selective Equity oraz PKO Akcji Rynku Europejskiego. Jest to oczywiście odbicie rosnącego popytu na akcje spółek ze Starego Kontynentu. W I połowie 2019 roku indeks Euro Stoxx 50 urósł o 16%.

10 najlepszych funduszy II kwartału 2019

 3m12m36m60m
Skarbiec Spółek Wzrostowych (Skarbiec FIO)13,60%14,90%110,60%103,30%
Investor Rosja (Investor SFIO)10,40%18,90%36,60%16,90%
Superfund Goldfuture (Superfund SFIO)9,70%2,80%-9,90%-14,30%
Skarbiec Top Brands (Skarbiec FIO)8,00%3,10%80,40%74,20%
AXA Selective Equity (AXA FIO)6,70%-4,70%40,50%19,20%
QUERCUS Gold (Parasolowy SFIO)6,60%7,50%-7,20%-10,90%
PKO Akcji Rynku Europejskiego (Parasolowy FIO)6,20%6,70%30,80%-
Skarbiec Globalny Małych i Średnich Spółek (Skarbiec FIO)6,00%3,70%74,60%-
PKO Akcji Rynku Złota (Parasolowy FIO)5,80%17,30%-11,00%-
PKO Infrastruktury i Budownictwa Globalny (Parasolowy FIO)5,60%-4,50%14,50%9,10%

Źródło: Analizy.pl

Zobacz także: Wystarczy 5 funduszy ETF, aby zastąpić wszystkie strategie inwestowania - uważają naukowcy z USA

Sprawdź więcej artykułów i analiz

Więcej praktycznej wiedzy o inwestowaniu na giełdzie, takiej jak analizy, artykuły, czy portfele edukacyjne, znajdziesz w części premium serwisu StrefaInwestorow.pl. Kliknij tutaj, aby dowiedzieć się więcej.